Mirion Technologies annonce les résultats de l'exercice 2021
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Les revenus de l'exercice 2021 PCGR de 612 millions de dollars1, en hausse de 27,9 % par rapport à la période de l'exercice précédent ; les revenus ajustés pro forma ont augmenté de 5,4 % à 686 millions de dollars2
Perte nette de 158 millions de dollars pour l'exercice 2021 PCGR de l'ordre de 158 millions de dollars ; comprend 122 millions de dollars de charges d'intérêts hors trésorerie liées aux billets d'actionnaires payables aux précédents propriétaires
BAIIA ajusté pro forma de 173 millions de dollars3, 18,4 % de plus par rapport à la période de l'exercice précédent ; marge de BAIIA ajusté pro forma en hausse de 280 points de base à 25,2 %
Mirion réitère les orientations budgétaires de 2022
Le regroupement proposé avec GSAH Corp II devrait clôturer au quatrième trimestre de 2021, sous réserve de la satisfaction des conditions de clôture, y compris de certaines approbations réglementaires
Atlanta, Géorgie (8 septembre, 2021) – Mirion Technologies, Inc. ( « Mirion » ), un fournisseur de premier plan de solutions de détection, de mesure, d'analyse et de surveillance pour les marchés finaux de la médecine, du nucléaire, de la recherche et de la défense, a annoncé aujourd'hui les résultats de l'exercice 2021.
Thomas Logan, PDG de Mirion, a déclaré : « Je suis heureux de nos résultats pour l'exercice 2021. Nous avons enregistré une croissance solide et des marges d'expansion malgré l'impact mondial persistant de la pandémie de COVID-19. En outre, nous avons terminé l'année avec une demande soutenue et un solide carnet de commandes améliorant notre visibilité pour l'année à venir. Pour l'exercice 2022, nous nous attendons à générer une croissance organique à mi-hauteur de 10 chiffres, tirée par notre portefeuille de produits de premier plan et augmentée par une croissance acquisitive disciplinée. »
Larry Kingsley, président entrant4, a déclaré : « Mirion est bien placée pour poursuivre la croissance à long terme et une valeur significative pour les actionnaires. Tom et son équipe ont fait un excellent travail en créant des positions de premier plan dans les industries grâce à une empreinte mondiale, avec une réelle différenciation technologique, une sensibilité macro-écologique limitée et des opportunités d'améliorations soutenues au fil du temps. Couplé à un portefeuille de produits robuste, une plateforme de R&D solide et une grande marge de manœuvre pour les initiatives d'intégration et d'efficacité, je suis enthousiaste quant aux perspectives à court et à long terme pour les parties prenantes internes et externes. »
Points forts de l'entreprise
Les revenus de l'exercice 2021 de 612 millions de dollars, en hausse de 27,9 % par rapport à la période de l'exercice précédent ; les revenus ajustés pro forma ont augmenté de 5,4 % à 686 millions de dollars, tirés par la croissance résiliente du marché de base et le succès soutenu des introductions de nouveaux produits clés.
Les revenus médicaux ont augmenté de 148,7 % à 155,7 millions de dollars, principalement en raison des acquisitions de Sun Nuclear, Biodex, et AWST.
Les revenus industriels se sont élevés à 455,9 millions de dollars, en hausse de 9,7 % par rapport à l'exercice précédent, en grande partie en raison des nouvelles offres de produits dans le groupe de produits Systèmes de recherche radiologique, de mesure et d'analyse, des avantages de change favorables et d'un petit avantage sur l'année de l'acquisition Selmic.
Mirion poursuit à voir l'accélération du marché médical final tirée par la normalisation des tendances de la demande hors des creux de la pandémie, une augmentation de la part du portefeuille et des opportunités de croissance internationales ; le marché final industriel observe une augmentation des nouveaux sites de contention, le redémarrage des programmes de retard et des progrès dans les nouveaux pays nucléaires.
Perte nette de 158 millions de dollars pour l'exercice 2021 ; BAIIA ajusté pro forma de 173 millions de dollars, 18,4 % de plus par rapport à la période de l'exercice précédent, tirée par des volumes plus élevés, la discipline des coûts, la matérialisation des synergies de fusions et d'une exécution réussie des actions stratégiques d'efficacité opérationnelle.
Le carnet de commandes au 30 juin 2021 s'élevait à 716 millions de dollars, y compris les acquisitions de Biodex et de Sun Nuclear.
Les initiatives d'intégration et d'efficacité liées aux acquisitions de Sun Nuclear et de Biodex poursuivent en progression comme prévu.
Mirion réitère l'orientation5
Mirion réitère ses orientations budgétaires pour l'exercice 2022 compatibles avec les orientations données dans le cadre de l'annonce du regroupement d'entreprises proposé :
Revenus ajustés pro forma d'environ 723 millions de dollars, représentant une croissance de 5,4 % d'une année à l'autre
BAIIA ajusté d'environ 179 millions de dollars
Mirion a précédemment annoncé son entrée dans un accord de regroupement d'entreprises avec GS Acquisition Holdings Corp II ( « GSAH » ) (NYSE : GSAH), une société d'acquisition spéciale (SPAC), qui devrait faire de Mirion une société cotée en bourse.
Tom Knott, PDG de GSAH a ajouté : « Nous sommes heureux des résultats de l'exercice 2021 de Mirion alors que nous poursuivons les travaux pour clôturer le regroupement d'entreprises proposé. Mirion est une entreprise défensive de haute qualité avec une longue histoire d'exploitation, de solides flux de trésorerie et de multiples voies pour la croissance soutenue et l'expansion des marges. Nous restons certains du potentiel à court et à long terme de Mirion, comme le prouve notre structure de promotion différée de leader sur le marché6, un investissement PIPE de 200 millions de dollars et un arrêt de sécurité supplémentaire de 125 millions de dollars.7 »
Utilisation des informations financières non conforme aux PCGR
Mirion croit que la présentation des informations financières non conforme aux PCGR fournit des informations supplémentaires importantes à la direction et aux investisseurs sur les tendances financières et commerciales liées à la situation financière de Mirion et aux résultats des opérations. Pour plus d'informations sur ces mesures non conformes aux PCGR et les plus directement comparables, veuillez vous référer à la section « Explication et rapprochement des mesures financières non conformes aux PCGR » de ce communiqué de presse. Pour plus d'informations sur les résultats de l'exercice 2021 de Mirion, veuillez voir la déclaration d'enregistrement sur le formulaire S-4 qui a été déposée par GSAH auprès de la SEC.
1. Les principes comptables généralement acceptés aux États-Unis sont appelés « GAAP ». 2. Les revenus ajustés sont définis comme les revenus de PCGR américains ajustés pour supprimer l'impact de la comptabilité d'achat sur la comptabilisation des revenus reportés. Les revenus ajustés pro forma sont égaux aux revenus ajustés, plus l'impact pro forma aux revenus de toutes les acquisitions reflétées pour chaque année respective. Les revenus ajustés et les revenus ajustés pro forma sont des mesures financières non conformes aux PCGR Veuillez voir « Explication et rapprochement des mesures financières non conformes aux PCGR » pour un rapprochement des mesures financières non conformes aux PCGR les plus comparables. 3. Le BAIIA ajusté est défini comme le BAIIA, à l'exclusion des éléments décrits sous « Explication et rapprochement des mesures financières non conformes aux PCGR ». Le BAIIA ajusté pro forma est égal au BAIIA ajusté plus l'impact pro forma au BAIIA de toutes les acquisitions reflétées pour chaque année respective et reflète les taux de change permanents. 4. Larry Kingsley a été nommé par GSAH pour l'élection par ses actionnaires dans le cadre du regroupement proposé avec GS Acquisition Holdings Corp II. 5. Les perspectives financières sont prospectives et les résultats réels peuvent différer matériellement en raison de nombreux facteurs. Les orientations pour les mesures financières non conformes aux PCGR excluent l'impact de la comptabilité d'achat sur la comptabilisation des revenus reportés, de la charge de compensation d'actions, de l'extinction de la dette et de l'impact des taux de change et des ajustements de la comptabilité d'achat. Nous n'avons pas fourni les mesures PCGR les plus directement comparables parce que certains articles sont hors de notre commande ou ne peuvent pas être raisonnablement prédits. Ainsi, un rapprochement pour les revenus avant intérêts, impôts et amortissements pro forma n'est pas disponible sans effort déraisonnable. 6. Les actions de fondateur de GS Acquisition Holdings Corp II (la « promotion », à l'exclusion des bons de souscription) sont soumises à l'acquisition en trois tranches égales, sur la base du prix moyen pondéré en volume de GSAH Class Une action ordinaire étant supérieure ou égale à 12,00 $, 14,00 $ et 16,00 $ par action (chacune, un « événement de cession d'actions de fondateur » ) pour les 20 jours de bourse au cours de toute période de 30 journée de négociation. Les actions de fondateur seront perdues à la société pour aucun compte si elles ne parviennent pas à acquitter dans les cinq ans de la clôture du regroupement d'entreprises. L'acquisition des actions de fondateur sera accélérée lors de certains événements de vente sur la base du prix de l'action de GSAH Class Une action ordinaire dans un tel événement de vente. 7. L'investissement de 200 millions de dollars PIPE a été engagé par les filiales de The Goldman Sachs Group, Inc. et peut être syndiqué avant la clôture du regroupement d'entreprises. L'engagement de 125 millions de dollars en actions de soutien doit être utilisé dans le cas où la conception minimale de trésorerie dans l'accord de regroupement d'entreprises n'est pas satisfaite.
Rapprochement des mesures financières non conformes aux PCGR
En plus de nos résultats déterminés en accord avec les PCGR des États-Unis, nous croyons que les mesures non conforme aux PCGR suivantes sont utiles pour évaluer nos performances d'exploitation. Nous utilisons les informations financières non conforme aux PCGR suivantes pour évaluer nos opérations en cours et à des fins de planification et de prévision internes. Nous croyons que les informations financières non conforme aux PCGR , lorsqu'elles sont prises collectivement, peuvent être utiles aux investisseurs parce qu'elles fournissent une cohérence et une comparabilité avec les performances financières passées. Cependant, les informations financières non conforme aux PCGR sont présentées à des fins d'information supplémentaires uniquement, ont des limites en tant qu'outil analytique, et ne devraient pas être prises en compte de manière isolée ou comme un substitut pour les informations financières présentées en accord avec le GAAP.
D'autres entreprises, y compris les entreprises de notre industrie, peuvent calculer des mesures non conformes aux PCGR de manière similaire différemment ou peuvent utiliser d'autres mesures pour évaluer leurs performances, qui pourraient toutes réduire l'utilité de nos mesures financières non conformes aux PCGR comme outils de comparaison.
2. Les revenus ajustés sont définis comme les revenus de PCGR américains ajustés pour supprimer l'impact de la comptabilité d'achat sur la comptabilisation des revenus reportés.
Les revenus ajustés pro forma sont égaux aux revenus ajustés, plus l'impact pro forma aux revenus de toutes les acquisitions reflétées pour chaque année respective.
Le BAIIA ajusté est défini comme le revenu net avant intérêts, la charge d'impôt, la dépréciation et l'amortissement, les autres éléments décrits dans le tableau ci-dessous.
Le BAIIA ajusté pro forma est égal au BAIIA ajusté plus l'impact pro forma au BAIIA de toutes les acquisitions reflétées pour chaque année respective.
(1) Les charges non d'exploitation avant impôts de 43,1 millions de dollars pour l'exercice clos le 30 juin 2021 comprennent 14,2 millions de dollars de frais juridiques et professionnels liés au regroupement proposé avec GS Acquisition Holdings Corp II et les coûts de préparation pour devenir une société ouverte, 13,1 millions de dollars de coûts pour réaliser l'intégration et les synergies opérationnelles, 5,9 millions de dollars de frais de fusions et d'acquisition, 5,5 millions de dollars de coûts de restructuration et 4,5 millions de dollars de coûts pour réaliser l'intégration et l'efficacité du système de technologie de l'information. (2) Les charges non d'exploitation avant impôts de 20,1 millions de dollars pour l'exercice clos le 30 juin 2020 comprennent 10,8 millions de dollars de frais de fusions et d'acquisition, 3,8 millions de dollars de coûts pour réaliser les synergies opérationnelles, 3,4 millions de dollars de coûts pour réaliser l'intégration et l'efficacité du système de technologie de l'information et de 1,6 million de dollars de dépenses liées au refinancement de la dette. (3) Les charges non d'exploitation avant impôts de 14,7 millions de dollars pour l'exercice clos le 30 juin 2019 comprennent 6,5 millions de dollars de frais de fusions et d'acquisition, 2,8 millions de dollars de coûts pour réaliser l'intégration et l'efficacité du système de technologie de l'information, 2,8 millions de dollars de coûts pour réaliser les synergies opérationnelles et 0,5 million de dollars de dépenses liées au refinancement de la dette. (4) Les ajustements pro forma comprennent les performances d'acquisition historiques de taux d'exécution et les ajustements de FX pour supprimer l'impact des FX sur les périodes ; les performances d'acquisition historiques reflètent les estimations de gestion de Mirion.
À propos de GSAH
GS Acquisition Holdings Corp II (NYSE : GSAH) est une société d'acquisition créée dans le but d'effectuer des fusions, des achats d'actions ou des regroupements similaires avec une ou plusieurs entreprises. La société est parrainée par une filiale de The Goldman Sachs Group, Inc. En juin 2020, GSAH a réalisé son premier appel public à l'épargne et a levé 750 millions de dollars auprès des investisseurs.
À propos de Mirion
Mirion Technologies est l’un des premiers fournisseurs de solutions de détection, de mesure, d’analyse et de surveillance pour les marchés du nucléaire, de la défense, de la médecine et de la recherche. L'enterprise s'est fixé pour objectif d'exploiter son savoir inégalé en matière de rayonnements ionisants pour le bien de l’humanité. Une grande partie des marchés de l’entreprise ont la particularité de devoir répondre à des normes réglementaires, des spécifications de conception et des exigences d’exploitation strictes. Basée à Atlanta (Géorgie, États-Unis), la société Mirion emploie environ 2 500 personnes et opère dans 13 pays. Pour plus d'informations et pour les dernières nouvelles au sujet de Mirion, consultez Mirion.com.
Déclarations prospectives
Le présent communiqué de presse comprend des « déclarations prospectives » au sens de la loi de 1995 sur la réforme du litige sur les valeurs privées. Les déclarations prospectives comprennent, sans s'y limiter, des déclarations prospectives relatives aux performances financières futures estimées de Mirion, à la situation financière et aux impacts financiers du regroupement d'entreprises potentiel, à la stratégie de fusions et d'acquisitions de Mirion, la satisfaction des conditions de clôture du regroupement d'entreprises potentiel et du placement privé, le niveau de rachats par les actionnaires publics de GSAH et les ajustements de prix d'achat dans le cadre du regroupement d'entreprises potentiel, le moment de l'achèvement du regroupement d'entreprises potentiel et la stratégie commerciale, les plans et les objectifs de gestion pour les opérations futures de Mirion, y compris en ce qu'ils se rapportent au regroupement d'entreprises potentiel . Ces déclarations peuvent être identifiées par le fait qu'elles ne se rapportent pas strictement à des faits historiques ou actuels. Lorsqu'ils sont utilisés dans le présent communiqué de presse, des mots tels que « pro forma », « anticiper », « croire », « continuer », « pourrait », « estimer », « attendre », « compter », « peut », « planifier », « possible », « potentiel », « prédire », « projeter », « devrait », « essayer » et des expressions similaires peuvent identifier les déclarations prospectives, mais l'absence de ces mots ne signifie pas qu'une déclaration n'est pas prospective. Lorsque GSAH ou Mirion discute de ses stratégies ou de ses plans, y compris en ce qui concerne la transaction potentielle, il s'agit de projections, de prévisions et de déclarations prospectives. Ces déclarations sont basées sur les convictions, les hypothèses et les informations dont dispose à ce moment la direction de GSAH ou de Mirion.
Ces déclarations prospectives impliquent des risques et des incertitudes significatifs qui pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent matériellement des résultats escomptés. La plupart de ces facteurs sont hors du contrôle de GSAH et de Mirion et sont difficiles à prévoir. Les facteurs susceptibles de provoquer de telles différences comprennent, sans s'y limiter, les éléments suivants : (1) la capacité de GSAH à mener à bien la transaction potentielle ou, si GSAH ne mène pas à bien la transaction potentielle, tout autre regroupement initial d'entreprises ; (2) la satisfaction ou la renonciation (le cas échéant) aux conditions de la transaction potentielle, y compris en ce qui concerne l'approbation des actionnaires de GSAH ; (3) la capacité de maintenir la cotation des titres de la société combinée à la Bourse de New York ; (4) l'impossibilité de mener à bien le placement privé ; (5) le risque que la transaction proposée perturbe les plans et opérations actuels de GSAH ou de Mirion suite à l'annonce et à la réalisation de la transaction décrite dans le présent document ; (6) la capacité à reconnaître les avantages attendus de la transaction proposée, transaction qui peut être affectée, entre autres, par la concurrence, la capacité de la société combinée à croître et à gérer la croissance de manière rentable, maintenir les relations avec les clients et les fournisseurs et conserver sa direction et ses employés clés ; (7) les coûts liés à la transaction proposée ; (8) les modifications des lois ou réglementations applicables et les retards dans l'obtention, les conditions défavorables contenues dans, ou l'incapacité d'obtenir les approbations réglementaires nécessaires à la réalisation de la transaction potentielle ; (9) la possibilité que GSAH et Mirion soient affectés par d'autres facteurs économiques, commerciaux et/ou concurrentiels ; (10) l'issue de toute procédure judiciaire qui pourrait être engagée contre GSAH, Mirion ou l'un de leurs administrateurs ou dirigeants respectifs, à la suite de l'annonce de la transaction potentielle ; (11) la non-réalisation des résultats ou projections pro forma prévus et des hypothèses sous-jacentes, y compris en ce qui concerne les rachats d'actions estimés, le prix d'achat et d'autres ajustements ; (12) les futures conditions politiques, sociales et de marché mondiales, régionales ou locales, y compris en raison de la pandémie de COVID-19 ; et (13) les autres risques et incertitudes indiqués de temps à autre dans la déclaration préliminaire de GSAH, y compris sous la rubrique « Facteurs de risque », et dans d'autres documents déposés ou à déposer auprès de la Securities and Exchange Commission (« SEC ») par GSAH.
Les déclarations prospectives contenues dans le présent communiqué ne sont valables qu'à la date du présent communiqué. Ni GSAH ni Mirion ne s'engagent à mettre à jour ces déclarations prospectives pour tenir compte d'événements ou de circonstances postérieurs à la date du présent communiqué. D'autres risques et incertitudes sont identifiés et discutés dans les rapports de GSAH déposés auprès de la SEC et disponibles sur le site Internet de la SEC à l'adresse suivante : http://www.sec.gov.
Informations supplémentaires sur la transaction et où les trouver
Dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé, une déclaration d'enregistrement sur le formulaire S-4 a été déposée par GSAH auprès de la SEC. Le formulaire S-4 comprend une déclaration de procuration à distribuer aux détenteurs d'actions ordinaires de GSAH dans le cadre de la sollicitation de procurations pour le vote par les actionnaires de GSAH dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé et d'autres questions telles que décrites dans le formulaire S-4, ainsi qu'un prospectus de Mirion relatif à l'offre de titres à émettre dans le cadre de la réalisation du regroupement d'entreprises proposé. GSAH et Mirion invitent les investisseurs, les actionnaires et les autres personnes intéressées à lire, le formulaire S-4, y compris la déclaration de procuration/le prospectus, ainsi que les autres documents déposés auprès de la SEC dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé, car ces documents contiennent des informations importantes sur GSAH, Mirion et le regroupement d'entreprises proposé. Une fois le formulaire S-4 déclaré effectif, la circulaire de sollicitation de procurations/prospectus définitive sera envoyée par courrier aux actionnaires de GSAH à une date d'enregistrement qui sera fixée pour le vote sur le regroupement d'entreprises proposé. Les actionnaires de GSAH pourront obtenir des copies de ces documents, sans frais, sur le site Web de la SEC à l'adresse http://www.sec.gov, ou en dirigeant une demande à : [email protected]
Participants à la sollicitation
GSAH et Mirion, ainsi que leurs administrateurs et dirigeants respectifs, peuvent être réputés participer à la sollicitation de procurations des actionnaires de GSAH dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé. Les actionnaires de GSAH et les autres personnes intéressées peuvent obtenir gratuitement des informations plus détaillées concernant les administrateurs et les dirigeants de GSAH dans le rapport annuel de GSAH sur le formulaire 10-K/A pour l'exercice clos le 31 décembre 2020, qui a été déposé auprès de la SEC le 17 mai 2021.
Les informations concernant les personnes qui, en vertu des règles de la SEC, peuvent être considérées comme des participants à la sollicitation de procurations auprès des actionnaires de GSAH dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé et d'autres questions soumises au vote lors de l'assemblée extraordinaire présentées dans la déclaration de procuration/le prospectus pour le regroupement d'entreprises proposé. Des informations supplémentaires concernant les intérêts des participants à la sollicitation de procurations dans le cadre du regroupement d'entreprises proposé incluses dans la déclaration de procuration/le prospectus que GSAH a déposé auprès de la SEC.
Pour les demandes des investisseurs, veuillez contacter :
GS Acquisition Holdings Corp II Veuillez envoyer un email à : [email protected]
Pour les demandes des médias, veuillez contacter :
